ブログ・ 2026年9月8日

FinCENが提案するバンケ・ミスル規制：1つの銀行と103のフロント企業

2026年9月1日、FinCENは、エジプト国営銀行バンケ・ミスルのアラブ首長国連邦にある5支店を、米国コルレス銀行業務から切り離すことを提案しました。この提案は、103社の疑わしいフロント企業に関する調査結果に基づいています。.

By Didit2026年9月8日更新日 2026年9月8日

2026年9月1日、FinCENは、エジプト国営銀行バンケ・ミスルのアラブ首長国連邦にある5支店を、米国コルレス銀行業務から切り離すことを提案しました。この調査結果は、2024年1月以降に103社の疑わしいイランのフロント企業を通じて約18億米ドルが移動したというFinCENの指摘に基づいています。コメントの受付は10月1日に終了します。

要点

提案。 FinCENは、2026年9月1日に91 FR 56085で、RIN 1506-AB76に基づき、規則制定提案通知を公表しました。これにより、バンケ・ミスルUAEの5支店は「主要な資金洗浄の懸念」があると認定されました。
対象。 バンケ・ミスルUAEは、エジプト政府が全額出資するエジプト国営銀行の5支店で、約60億米ドルの資産を保有し、3つの直接的な米国コルレス口座を持っています。
証拠。 FinCENは、2024年1月から2026年6月にかけて、バンケ・ミスルUAEの口座を通じて約18億米ドルを取引した103社の潜在的なイランのシャドーバンキングフロント企業を特定したと述べています。
措置。 USA PATRIOT Act第311条に基づく5番目の特別措置：米国のコルレス口座の禁止に加え、すべての外国コルレス口座に特別なデューデリジェンスを適用する義務。
状況。 何も発効していません。これは提案です。書面によるコメントは2026年10月1日までに提出する必要があり、文書には発効日が記載されていません。

制裁対象国が、所有者を隠すために登録された企業を通じてドルにアクセスする

米国金融犯罪取締ネットワーク（FinCEN）は、イランがシャドーバンキングネットワークと呼ぶものを使って制裁を回避していると述べています。2026年9月1日に公表された提案の中で、FinCENは以前、2024年だけで約90億米ドルの潜在的なイランのシャドーバンキング活動が米国のコルレス口座を通じて移動していることを特定したと述べています。

コルレス口座とは、ある銀行が別の銀行に開設する口座で、支店のない通貨や国で支払いを行うことができます。米国以外で行われるほとんどすべてのドル決済は、最終的にいずれかのコルレス口座を経由します。これにより、コルレス銀行業務は、米国の制裁が実際に執行される隘路となり、制裁対象経済が最もアクセスする必要があるものとなります。

FinCENは、どのようにアクセスが行われるかを説明しています。このネットワークは、「イランを拠点とする両替商とフロント企業で構成されており」、制裁対象のイランの事業体がドルを手に入れることを可能にしています。これらの企業は、書類上はイランのものではありません。FinCENの言葉を借りれば、これらは「主にUAEや香港特別行政区（香港）などの第三国管轄区域に登録されており、実質的所有権を曖昧にし、資金の出所を偽装し、イランの制裁回避やその他の違法活動に関連する収益の移動を可能にしている」とのことです。

実質的所有権とは、株主や取締役として記載されている人物とは対照的に、最終的に企業を所有または管理する実際の人物を意味します。この全体の設計は、両者を分離することに基づいています。なぜなら、後者を見ることができても前者を見ることができない銀行は、前者に対する制裁を適用する方法がないからです。

この提案は、FinCENがその取引が行われていると指摘する単一の銀行を対象とした、この問題への試みの一つです。

FinCENは、2024年1月以降に18億米ドルを移動させた疑いのある103社のフロント企業を特定した

FinCENは、「2024年1月から2026年6月にかけて、バンケ・ミスルUAEの口座を使用して約18億米ドルを取引した103社の潜在的なイランのシャドーバンキングフロント企業を特定した」と述べています。そのうち約5億2000万米ドルは、直近の12か月間に発生しました。FinCENは、2025年6月から2026年6月までの非公開情報に基づいていると述べています。

バンケ・ミスルUAEは、アラブ首長国連邦にあるバンケ・ミスルの5つの支店で、エジプト政府が全額出資するエジプト国営の商業銀行です。これらの支店は、1972年8月にバンケ・ドゥ・カイロという名前で開設され、2007年7月にバンケ・ミスルに完全に買収されました。FinCENは、その資産を約60億米ドルと見積もり、UAEの登録銀行63行のうちの1つであり、米国に3つの直接的なコルレス口座を保有していると述べています。

資産額を引用する目的は規模です。FinCENは、これらの支店が「入手可能なデータにおいて、その資産規模に対して潜在的なイランのシャドーバンキングの割合が懸念されるほど高い」ことを観察したと述べています。FinCEN自身の数字によれば、疑わしい資金の流れは、大規模な金融機関における誤差ではなく、銀行の貸借対照表の相当な部分を占めています。その結論は、バンケ・ミスルUAEが「イランのシャドーバンキングの重要な経路」であり、米国金融システムへの「重要なアクセスノード」として機能しているということです。

文書には3つの企業が記載されており、その証拠の種類がすべて同じではないため、慎重に区別する必要があります。

企業名	バンケ・ミスルUAEを通じて移動した金額	期間	提案における根拠
Alpa Trading FZCO	3200万米ドル以上	2024年から2025年	OFACがE.O. 13224に基づき指定。イラン国防省の供給部門の指示で活動するイランの両替商ラミン・ジャラリアンを支援したため
Naba Alzaki Raw Materials Trading LLC	2900万米ドル以上	2025年3月から7月	OFACが2026年7月にE.O. 13902に基づき指定。イラン経済の金融部門で活動したため
Midas Oil Trading DMCC	100万米ドル以上	2025年1月	報道のみ。FinCENが2026年3月の新聞記事を引用。指定ではなく、FinCENの調査結果ではない

2行目には、この提案よりも長く続く教訓が含まれています。Naba Alzakiは2025年3月から7月の間に銀行を通じて資金を移動させました。この企業は、2026年7月に米国の制裁当局であるOFACによって指定されました。約1年間、制裁リストに対するスクリーニングチェックでは何も返されませんでした。なぜなら、返すものが何もなかったからです。

これはスクリーニングの失敗ではありません。それがスクリーニングそのものです。つまり、テストの瞬間に存在する名前のリストに対するテストです。FinCENの説明によれば、103社は、まさにリストに載っていないという理由で選ばれています。

5番目の特別措置は3つの義務を課し、そのうちバンケ・ミスルに関するものは1つだけである

USA PATRIOT Act第311条（31 U.S.C. 5318Aに成文化）は、財務長官が金融機関を主要な資金洗浄の懸念があると認定し、5つの特別措置のいずれかを課すことを許可しています。FinCENは、コルレス口座または支払通過口座の禁止を許可する5番目の措置を提案しており、これを31 CFR 1010.667の規則に追加する予定です。

支払通過口座とは、顧客が直接利用できるコルレス口座であり、通常の口座と並んで名前が挙げられる理由です。提案された規則は、対象となる金融機関、つまり米国の銀行および規則が適用されるその他の国内金融機関に3つのことを要求します。

バンケ・ミスルUAEのために、またはバンケ・ミスルUAEを代理して、米国でコルレス口座を開設または維持しないこと。
外国銀行の米国コルレス口座の取引で、バンケ・ミスルUAEが関与している場合、その取引を処理しないよう合理的な措置を講じること。
すべての外国コルレス口座に特別なデューデリジェンスを適用し、バンケ・ミスルUAEが関与する取引の処理に利用されないよう合理的に設計すること。

FinCENは、代替案を検討し、文書でそれらを却下しました。追加の記録保持と報告を義務付ける最初の4つの特別措置と、5番目の措置の下で禁止ではなく条件を課す選択肢を検討しました。その結果、「コルレス銀行業務または支払通過銀行業務への完全なアクセス禁止以外の措置では不十分である」と結論付けました。なぜなら、違法資金の量がこれほど多い場合、「追加の情報収集を義務付けることを意図した措置は、おそらく効果がなく不十分である」と推論したからです。

他の場所への影響について、FinCENは、国際決済、清算、および決済システムへの影響は最小限であり、「対象となる金融機関が関与しない限り、バンケ・ミスルUAEが他の外貨で合法的な事業活動を行うことを妨げるものではない」と述べています。

これらのいずれも発効していません。これは規則制定提案通知であり、コメントは2026年10月1日までに提出する必要があり、文書には発効日が設定されていません。FinCENは以前にも措置を提案して撤回したり、最終決定したりしていますが、ここで何が起こるかは未定です。

FinCENは、指名された部分が名前であるため、コンプライアンスは安価であると主張する

2026年9月1日の提案におけるFinCEN自身のコスト見積もりでは、バンケ・ミスルUAEとのコルレス銀行業務の禁止は、「対象となる金融機関にとって最小限の追加コンプライアンスコストを課すことが予想され、これは通常、バンケ・ミスルUAEを既存の制裁スクリーニングおよび資金洗浄監視ツールに追加することになる」と述べています。

これは正確であり、注目すべき構造的な事実です。この提案は、103社によって行われた行為を特定しています。1つの銀行と3つの企業を指名しています。企業が機械的に行動できるのは1つの名前であり、すでにスクリーニングされているリストに名前を追加するコストはごくわずかです。

103社は指名されておらず、FinCEN自身の説明によれば、それらを効果的に利用することはできません。文書の言葉を借りれば、それらは「実質的所有権を曖昧にするため」に特に第三国に登録されています。今日のリストは、すでに見つかっているもののリストになります。

その部分に及ぶ義務は3番目の義務であり、それはオープンエンドです。それは、すべての外国コルレス口座に特別なデューデリジェンスを適用することを要求しており、中間当事者が関与を明らかにしないように構成されている銀行が関与する取引を捕捉するように合理的に設計されています。これにはリストが添付されておらず、そのコストは名前を追加するコストではありません。

同じ形が前日に英国でも現れました。国家犯罪庁（NCA）が2026年8月31日に発表したA7ネットワークに関するフラッシュアラートは、海外に登録されているがロシアから管理されているペーパーカンパニーについて説明しており、偽造されたウェブサイトと一致するネットワークロケーションを持ち、これが「A7が従来のマネーロンダリング対策規制や本人確認チェックを回避することを可能にしている」と明確に述べています。2つの機関、2つの制裁体制、レジストリが記録し、チェックでは確認できない所有権への同じ依存。

これは、今年FinCENが下した別の決定とは対照的でもあります。8月、FinCENは米国企業と米国人が自身のレジストリに実質的所有権を報告する義務を免除し、すでに収集した情報を削除すると述べました。ここでは、9月に、第三国における実質的所有権の不透明性が、この提案が対処しようとしているメカニズムとなっています。どちらもFinCENが調和させるべきものであり、この提案はそれを試みていません。

主なポイント

これは規則ではなく、提案です。

2026年9月1日に91 FR 56085でRIN 1506-AB76の下に公表されました。コメントは2026年10月1日に締め切られ、発効日は記載されていません。

証拠は103社と18億米ドルです。

FinCENの数字は2024年1月から2026年6月までを対象としており、直近の12か月間で約5億2000万米ドルが含まれます。FinCENは、この活動を「潜在的」と呼んでいます。

対象は国ではなく、5つの支店です。

エジプト国営銀行バンケ・ミスルのUAE支店、約60億米ドルの資産、3つの直接的な米国コルレス口座。

3つの義務、そのうち1つはオープンエンド。

銀行のための口座開設禁止、関与する取引を処理しないための合理的な措置、およびすべての外国コルレス口座に対する特別なデューデリジェンス。

スクリーニングリストはスナップショットです。

Naba Alzakiは2025年に銀行を通じて資金を移動させ、2026年7月に指定されました。約1年間、リストチェックでは何も返されませんでした。

チェックの部分にDiditを使用する

FinCENは、コンプライアンスの機械的な部分を自身の言葉で説明しています。つまり、企業がすでに実行しているツールに名前を追加することです。これは正直であるべきです。なぜなら、ここでどのベンダーが何を販売しているかの境界を設定するからです。

AMLスクリーニングはチェックあたり0.20ドルで、これは本当に安価なステップです。継続的なAMLモニタリングはユーザーあたり年間0.07ドルで、この提案がより強く主張しているものです。Naba Alzakiは2025年の活動で2026年7月に指定されたため、オンボーディング時にクリアされた顧客が、目に見える行動をすることなく指定当事者になる可能性があります。再スクリーニングのみがそれを見つけます。事業確認（KYB）はチェックあたり2.00ドルで、FinCENが隠蔽が行われていると述べている層を対象とし、企業をその登録記録と実質的所有者に解決します。提案は独自のテストを提供します。子会社とは、議決権株式の50パーセント以上が別の企業によって所有またはその他の方法で支配されている企業です。取引モニタリングは取引あたり0.02ドルで、指名された銀行が関与する取引を処理しないための合理的な措置を講じるという2番目の義務をサポートします。現在の価格は価格ページに記載されています。

4つの制限。この提案は発効しておらず、最終規則が確定する前に変更される可能性があります。特定の取引がバンケ・ミスルUAEに「関与する」かどうかは、対象となる金融機関とその顧問弁護士による法的判断であり、ベンダーによるものではありません。Diditはセクション311リストを維持しておらず、誰が対象となる金融機関であるかを決定しません。そして、スクリーニングは名前を見つけるだけであり、FinCEN自身が最小限と呼んでいる部分です。103社の無名の企業は、チェックで解決できる問題ではありません。ここにあるものは、31 CFR 1010.667に準拠していることを企業に保証するものではありません。

よくある質問

FinCENは2026年9月1日に何を提案しましたか？

91 FR 56085でRIN 1506-AB76の下に公表された規則制定提案通知で、バンケ・ミスルのアラブ首長国連邦にある5支店を主要な資金洗浄の懸念があると認定し、USA PATRIOT Act第311条に基づく5番目の特別措置を提案しました。これにより、米国の金融機関はバンケ・ミスルUAEのためにコルレス口座を開設または維持することが禁止されます。これは提案であり、コメントは2026年10月1日に締め切られます。

セクション311特別措置とは何ですか？

USA PATRIOT Act第311条（31 U.S.C. 5318Aに成文化）は、財務長官が管轄区域、機関、口座の種類、または取引の種類が「主要な資金洗浄の懸念」であると認定し、その後5つの特別措置の1つ以上を課すことを許可します。5番目の措置は、米国におけるコルレス口座または支払通過口座の開設または維持に対する禁止または条件を許可します。

FinCENはどのような証拠を提示していますか？

FinCENは、2024年1月から2026年6月にかけて、バンケ・ミスルUAEの口座を使用して約18億米ドルを取引した103社の潜在的なイランのシャドーバンキングフロント企業を特定したと述べています。これには、直近の12か月間で約5億2000万米ドルが含まれます。FinCENは、2025年6月から2026年6月までのイランのシャドーバンキングを、自身が利用できる非公開情報を使用して分析したと述べています。

対象となる金融機関は何をする必要がありますか？

提案された31 CFR 1010.667(b)の下で3つのことを行います。バンケ・ミスルUAEのためにコルレス口座を開設または維持しないこと。外国銀行の米国コルレス口座の取引で、バンケ・ミスルUAEが関与している場合、その取引を処理しないよう合理的な措置を講じること。そして、すべての外国コルレス口座に特別なデューデリジェンスを適用し、バンケ・ミスルUAEが関与する取引に利用されないよう合理的に設計すること。

この規則は発効していますか？

いいえ。これは2026年9月1日に公表された規則制定提案通知であり、書面によるコメントは2026年10月1日までに提出する必要があります。FinCENは文書で発効日を記載しておらず、最終規則が発行される前に提案は変更される可能性があります。

情報源

Proposal of Special Measure Regarding Banque Misr UAE as a Financial Institution Operating Outside of the United States of Primary Money Laundering Concern — FinCEN, US Department of the Treasury · 91 FR 56085 · RIN 1506-AB76 · 2026年9月1日 · この投稿のすべての数字、引用、義務

著者

Tuan Nguyen — グロース · Didit

Diditで本人確認、詐欺、コンプライアンスについて執筆しています。

最終レビュー日：2026年9月1日（上記情報源に基づき）